上千家现金贷盯上印尼,这是逃生出口,还是新的狂欢?

上千家现金贷盯上印尼,这是逃生出口,还是新的狂欢?

文 洛桑 零和

 

现金贷的监管落地,行业的野蛮生长结束,进入强监管阶段。

 

行业正在苦寻出口,而想到的第一站,就是印尼。

 

每月上百家企业组团去印尼考察,且已有百家现金贷落地,就连现金贷配套服务的资金、风控、催收团队,都已出海。

 

“现在准备、已做的平台,已快数百家了”,印尼的风控系统服务商负责人称。

 

印尼现金贷市场已到爆发前夜。这里到底是养料充分的土壤,还是野蛮生长的莽林?

 

01 抢滩印尼

监管落地后,出海之路,突然间变成了“刚需”。

 

“看到监管文件下来,很绝望,感觉退路全无,出海基本成了唯一出口”,某现金贷平台的创始人告诉一本财经。

 

就像是黑暗中唯一一个带着微光的门,大家都挤在门口,急于推门而出。

 

几乎每一天,都有小企业组团去印尼考察,5天4夜,收费2万左右。

 

目前,印尼已有近百家中国现金贷平台落地,“而准备做的,也有数百家,整个市场到了爆发前夜”,宾璇称。

 

中国现金贷的扬帆出海,拉动了产业链。资金、系统、获客、催收等服务商,也在印尼成立了分公司。

 

宾璇就是一家系统服务商的印尼负责人。

为何印尼成了最大的逃生出口?

 

“这是一片养料还算不错的土壤”,ZRobot的CEO乔杨称。

 

首先是市场巨大。

 

印尼现有人口2.54亿,仅次于中国、印度、美国,居世界第四位。

 

“人口基数永远是需要考虑的第一点,这决定了未来的市场基数”,乔杨称。

 

这些人口中,多少可能成为现金贷的用户?

 

“印尼现金贷用户的比例,会比中国还高”,乔杨认为,首先,印尼仅有36%人口拥有银行账户,拥有信用卡的仅有2%,说明大部分人无法享受信贷服务。

 

而且,印尼当地的贫富差距大,超前消费需求旺盛。

 

“他们真的会发了工资就去狂欢、购物,甚至请假几天去吃喝玩乐,等到没钱了再乖乖回来上班”,宾璇称,他们足够乐观,享受生活。

 

其次,是基础设施已可以承载现金贷的发展。

 

此前,一位来自新加坡的创业者,来到印尼想做现金贷平台,结果发现当地金融配套设施不够完备,最后选择了做支付,于是成立了Xendit。

 

“没想到为后来者,铺平了道路”,乔杨观察到,现在印尼互联网化程度较高,比如,有类似滴滴的打车平台Go-Jek——只是这里叫的不是汽车,而是摩的。

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Go-Jek摩的

 

另外,支付、结算等金融配套也渐渐完备,“也就是说,印尼的土壤,已足够可以生长出互联网金融企业了”,乔杨称。

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印尼的短信通道报价,行业的配套设施渐渐完备

 

此外,中国现金贷的战斗力十足。

 

Rupiahplus创始人王一戈接受媒体采访时称,印尼本土的现金贷企业和中国的相比,“完全没有竞争力”。

 

“这是因为印尼团队还没玩转现金贷,这是一个重运营的活儿,而中国玩家玩了两年了,都玩得起飞了”,星合金融科技CEO廖敏称。

 

天时地利人和,因此,印尼成为了出海首选。

 

据墨腾创投不完全统计,已有至少三十多家国内消费金融App在印尼上线,主要做现金贷。“这个数字还在快速增长中,以目前的势头,年底之前超过一百家。”墨腾创投称。

 

“行业关上大门的同时,早就留好了窗户,‘一带一路’国家战略已为大家指明了方向”,业内人士预测,国内盯上印尼的,起码有上千家现金贷公司。

 

“但雅加达并没有想象中那么美丽”,廖敏也强调,尽管市场空间大,但落地印尼,依然会遇到很多问题。

02 暗礁重重

廖敏接待的客户,大家都兴趣很浓,但最后下决定的只有20%。

 

“问的多,做的少,是因为进入印尼的门槛并不低”,廖敏称,最大的问题,是放贷资金来源。

 

中国有外汇管制,个人的换汇额度,每年只有5万美金,企业的钱也很难出海投资。

 

“很多公司,就是用股本金在放款”,旦恩创投副总裁新纪夫称。

 

乔杨也提出,不要总是想着资金出海,其实可以反过来思考,直接用印尼本地的资金运作,而中国出海的现金贷公司,提供类似“助贷”的服务即可。

 

新纪夫也认为,海外持续募资能力,是生存的第一步。

 

“印尼当地的银行,对现金贷认知不够,不愿投钱,可能找当地的外资银行募资,是一个出路”,乔杨称。

 

明面的渠道不畅,但暗地里的方式,倒是不少。

 

“现在很多放贷资金,是通过洗钱流出去的。”资深从业者顾宁透露。

 

有一些专门的资金通道,帮助投资资金出海,“非常低的成本,每天换汇500万美金,可做到第二天到款”,顾宁称。

 

就算千辛万苦获得了资金,摆在面前的,还有第二大难题:风控。

 

“风控还比较原始,数据有限,因此大家风控都大同小异,很难有亮点”,乔杨称。

 

印尼仅有36%的人有银行账户,但这些金融数据完全封闭不对外;此外,支付数据也很少,因为当地都习惯于现金支付。

 

这个群体才是完完全全的“白户”。

 

唯一可用的,只有实名制、人脸识别和爬虫。

 

“爬虫可能是唯一具有想象力和突围的地方了,就是数据莽原”,多位业内人士称。

 

“风控还不完善,基本只做个反欺诈,需要催收的(入催率)是40%~50%,不良率百分之十几。”知情人士向一本财经透露,印尼的风控难点很多。

而第三个难题,来自于监管的不确定性。

 

目前来看,“印尼监管是欢迎我们的”,多位创业者与OJK(印尼金融监管服务局)官员交谈过,对方表示欢迎。

 

据OJK公告,在印尼展业的公司,需要在2018年1月3日之前申请“印度储备银行,RBI”授予的注册证书,在被正式拒绝之前可以继续开展业务。

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OJK曾在去年公布针对互联网金融的政策。白鲸出海主编李静思分析:“(OJK)大方向是鼓励钱进去,且不能用本国的钱。”

 

“还没有针对现金贷专门的监管,更多的是针对海外投资的一些监管”,乔杨称。

 

“无疑,监管暂时还没有看懂现金贷,只是一个观望的态度,尚处在监管空白期”,宾璇称。

 

中国现金贷监管的出台,印尼监管机构也必然看在眼里,并可能影响他们的最终决策。

 

印尼监管已将当地的支付牌照收紧,不再新增,这对于中国现金贷公司来说,是一个危险信号。

 

“监管会迟到,但不会缺席”,宾璇称,消费信贷业务的监管风险,在任何一个国家都不可忽视。

03 不可重演

顾宁观察到,国内在印尼落地的现金贷公司里,放款量最大的是千万级别,年利率在300%~500%。

 

“抛去各项成本,现在每个月利润可达一千万元”,顾宁称,其盈利性已开始展现。

 

然而,大部分现金贷平台还在前期积淀阶段,尚未盈利。

 

“实际上,出海印尼的团队,分为三种”,宾璇深入考察后,发现这个群体出海的目的,并不相同。

 

一类是为了讲资本的故事。

 

“很多公司在当地,只有一个小办公室,只有一两个员工,对于他们来说,拓展印尼更像是给VC等投资机构讲的一个故事”,宾璇注意到,这些公司纯粹是为了“to VC”。

 

而另一类,是想收割印尼市场。

 

“它们利率很高,催收也比较野蛮,只要胆子大,怎么做都行”,宾璇称。

 

宾璇对于这样的玩家,比较反感,“把中国市场上最野蛮的部分,原封不动地带到国外来了”。

 

印尼曾经的“排华事件”,一直让国人心中隐隐作痛。

而出海的中国企业,对当地人的情绪和舆论,都保持者高度敏感和警惕。

 

宾璇曾经和很多当地人聊过,现在对中国人的印象,他们用了四个字:“又爱又恨。”

 

“中国出海的企业很多,也给当地带来了就业,提高了经济,但大部分都是抱着赚一把就走的心态,而真正沉下心,深耕做好的不多”,宾璇称,正因为如此,才让当地人有了这种复杂的感情。

 

“不要总是想着收割,想着占领,不要让现金贷在中国折戟的命运,再次在印尼上演”,宾璇称。

 

好在是,还有一些公司,是沉下心准备好好做的,“这样的玩家,当地人欢迎,监管也很欢迎”。

上千家现金贷盯上印尼,这是逃生出口,还是新的狂欢?

印尼已承载不了所有的野心。

 

很多公司已准备攻占东南亚其他国家,而有了印尼的出海经验之后,“落地新的国家,最多只需要两个月时间”,顾宁称。

 

还有更大的野心。顾宁已把目光瞄准了巴西、尼日利亚等潜在金矿。“中国要靠金融方式征服世界,预计跑完全球,只需要5年时间”,顾宁称。

(应受访者要求,本文部分人名为化名 | 图片来源网络)

“老赖军团”集结,喊着口号集体赖账,现金贷逾期风暴一触即发…

“老赖军团”集结,喊着口号集体赖账,现金贷逾期风暴一触即发…

 

文 | 戈森 墨菲 零和

11月底,关于现金贷行业的监管突然而至。

 

行业踩了一脚很猛的急刹车,所有人猝不及防。

 

靠着借款为生的“老哥们”迅速在网络集结,“每天新建上百个群”,老赖成为其中的领军人物,号召大家不要还钱;

 

面对强大的老赖军团,几乎所有的催收方案都失效,平台给催收员涨薪5倍,月薪7万多,天天加班到凌晨1点,都难以抵抗。

 

成群结队的老赖大军,即将掀起浩大的逾期风暴。这场风暴,波及面可能比我们想象中,要广得多……

01 逾期爆发

 

从11月21日起,风暴就已开始。

“老赖军团”集结,喊着口号集体赖账,现金贷逾期风暴一触即发…

当日傍晚,一纸《关于立即暂停批设网络小额贷款公司的通知》在现金贷行业内刷屏。

 

“当天晚上,很多现金贷公司开会到凌晨,他们都预感行业大劫将至,要自保,先缩量”,现金贷平台的负责人刘成义称,很多平台当晚就开始了“收尾计划”。

 

那群靠撸现金贷为生的“老哥们”,很快就察觉了异样,以前他们钱还了之后,就可以马上“复借”出来,而此时,钱还进去,就再也借不出来了。

 

因为共债群体庞大,很多用户靠着“借新还旧”来维持原来的消费水平,行业的急刹车,让债务危机迅速爆发。

 

大量用户开始逾期。

 

用户金悦被“套”进去4个平台之后,“就一分钱不剩,再也无钱还其他平台”。从24日开始,他开始全面逾期,平均一天增加一到两个平台。

 

此时,各大现金贷平台的首逾率(用户在平台上的首次逾期率)开始大规模上涨。

 

“以前差不多是20%左右,现在不论好坏,平台基本首逾率都上升到40%,中小平台已飙升到60%”,某现金贷平台的负责人刘成义称。

 

“如果坏账率翻一倍,可能以前挣的钱,要全部吐出来,毫不夸张地说,很多平台甚至要破产倒闭”,刘成义称。

 

这是生死之战,刻不容缓。

 

一般现金贷平台的催收分为两种方式,一种是内催,另一种是外包。

 

杭州一家催收外包公司,在上周业务量爆棚。

 

“共债那么高,谁都不想当接盘侠,现在就是抢时间”,催收负责人闫浩称,十几家现金贷甲方找过来,谁出的钱多,他们就给谁干活。

 

目前甲方公司给出的最高报价是:工资翻五倍,日结。

 

“我们一般每天的工资是500元,现在直接变成每天2500元,一个月就是7.5万”,闫浩称。

 

“几十个人的小团队,半个月赚了一百万”,闫浩称,催收公司迎来了红火生意,“佣金那么高,真是千年难遇”。

 

然而这个钱,赚得并不容易。

 

催收员工资虽然翻5倍,但工作量是原来的两三倍。“太难催了,就今天来看,一个小组20个人,只有3人完成了任务量”,闫浩称。

 

他们每天都要工作到凌晨1点。

 

在闫浩的催收公司,男女员工会分开,男生都要靠抽烟,才能强打起精神,整个办公室烟雾缭绕。

“老赖军团”集结,喊着口号集体赖账,现金贷逾期风暴一触即发…

催收凌晨加班

 

而每个催收小组,都派了一个“监工”,盯着大家干活——分秒必争,一丝都不可松懈。

 

尽管催收员加班加点,但发现钱已不好催了,一个庞大的老赖军团暗自集结,集体赖账……

02 老赖军团

 

“老哥们”正在急速汇聚。

 

“他们在各大小贷论坛上发帖,建微信和QQ群”,网贷中介吴承霞监测到,每天都有上百个类似“反催收”、“逾期交流群”新成立。

 

让人惊讶的是,人群团结的速度,超乎想象,吴承霞统计了下,这十天内,共有上千群成立,人数十几万。

 

这些群里,每天滚动数千条信息。

 

他们队列整齐,口号统一,目的只有一个:一起赖账。

 

而几乎每个群,都有两三个领军人物,“都是比较坚挺的老赖”,吴承霞称。

 

“五哥”(网名)是其中的佼佼者,他组建了3个千人的反催收大群,并且是群里的领袖人物。

 

他并非身无分文,因为他经常给群里的“老哥们”发红包,鼓励大家团结一致。

 

“我就是把钱拿来给网友发红包,我都不还”,五哥说。

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△老赖在群里给大家发红包,也不准备还钱

 

他现在还欠着30多个现金贷平台20多万,“但一分钱都不准备还”。

 

“我们是弱势群体,一哭二闹三上吊,就会有人同情我们,我们就占理,就可以顺理成章不还钱”,五哥自有一套逻辑。

 

所以他在群里传授大家,一些对付“催收狗”的方式。

 

“比如,假装写一份遗书,说自己不活了,来生再还他们的钱;用红水笔在手腕上划几下,说我要割腕自杀”,五哥说,总体逻辑,就是装可怜。

 

还可以摆出“死猪不怕开水烫”的架势,让催收无处下手。

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五哥也鼓励大家不要手软:“有些催收太嚣张,就骂回去,拿个大喇叭循环播放*你妈。”

 

五哥甚至给群里的成员分享“呼死你”的软件,让借款人反过来呼死催收的手机。

 

他称之为“要想防守,就先进攻”。

 

每天上午9点,下午3点,晚上7点,五哥就在群里开“动员大会”,大家喊口号,相互打气,团结一致不还钱。

 

“坚决不还钱”,“兄弟挺住,我们能赢”,“死扛到底,网贷都要喊我声爹”等口号,开始酝酿浓厚情绪,将所有人裹挟。

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大家在群里口号统一,队列整齐

 

“五哥是圈内知名的老赖,这些顶级老赖也有群,相互通气,大规模建群,为了就是绑架更多用户,一起赖账”,吴承霞称。

 

而这上千个群,就是如此建立起来的。

 

而一些有商业头脑的老赖,还靠建群,形成了一门“生意”,他们建了很多付费QQ群,一个人3元,一个2000人的大群,就能收入6000元。

 

丁宇称,在老赖军团的带领下,老哥们的斗争经验值暴涨,花样百出,催收变得极为困难。

 

“你见孙悟空借金箍棒还了吗?刘备借荆州还了吗?我凭本事借的,不可能还”,一个老赖在群里分享自己对战催收的视频,引经据典,脏话不断。

 

老赖称,他每次被催收都录音,“骂他,惹怒他,如果他敢骂我,我就拿着录音投诉他”。

 

“我们女催收员经常被调戏,被骂哭,现在只有大老爷们才能干这活”,丁宇称。

 

当然,加入这些群的人,并非全都是老赖。

 

绝大一部分用户,是“以贷养贷”这个模式无法继续,实在“无钱可还”之人,他们只是抱团取暖,在群里找支撑自己的动力。

 

还有很多抱着侥幸心理的人,准备“先观望观望局势,或许就不用还了呢”?

 

“我们将借小贷,称之为下海,而戒掉小贷,叫上岸”,金悦称。

 

上岸无非两种方式,一种是“强行上岸”,直接赖掉,准备不还;

 

还有一部分,才是真正的上岸。

 

“我和家人坦白了,我和家人共同承担债务,我要去送外卖了,边工作,边还款”,金悦称。

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在他看来认,“真正的救,是自救,不侥幸,不依赖”。

03 何去何从

这些钱,真的可以“一赖了之”吗?

 

现在老赖军团唯一忌惮的,是留下“征信污点”。

 

如果上了央行征信报告,相当于以后和银行等金融机构都难再合作,“5年内房贷、车贷”等金融服务都不可申请,甚至影响到“职业生涯”。

 

老哥们也考虑到这点,上征信的平台会考虑先还。

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上征信的部分平台

 

这些上征信的平台,主要是持牌的消费金融公司,或拿了持牌机构的资金。

 

而像小赢理财、信用钱包这样的平台,因为和保险公司合作,一旦逾期,又被保险公司出险赔偿的话,后果可能更加严重。

 

“征信污点是5年,而保险的污点将会持续更久,甚至是10年”,业内人士称。

 

如果上升到司法层面,结果会更加严峻。

 

实际上,有现金贷平台曾经去仲裁委员会申请仲裁,最终衢州仲裁委员会认为,借款人确实需要偿还平台本金,并支付一定的利息。

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“在新法规生效之前产生的贷款,依然会按照原有的法律裁定,因此,现金贷监管之前发生的贷款,还是需要偿还”,业内律师指出,本金和24%的利息,可能很难绕过。

 

一旦被起诉,强制执行后依然不还钱,将会加入“失信黑名单”。

 

这是对付“老赖”的终极手段,此后生活将受到多种限制,比如不可乘坐飞机、高铁、出国,无法入住一些高端酒店,甚至还会影响到下一代,子女都无法上重点学校等。

 

再往长久来看,未来养老金都将被直接划扣。

 

也有很多心存侥幸的用户,试图等到平台倒闭,就可以顺理成章不还钱。 

 

实际上,现金贷90%的资金来自于P2P,其余来自银行、信托等金融机构。

 

如果现金贷平台申请破产倒闭,资产重组,这些资金方还将继续追债。

 

如此看起来,“老哥们”想把钱完全赖过去,不太可能。

 

“这可能是史上最大一波的逾期浪潮,涉及的人数之广,超乎想象”,刘成义称。

 

最终谁会为这波逾期风暴买单?

 

逾期爆发,平台倒闭,可能就会波及到P2P,再到投资人——最终羊毛出在羊身上。

 

多米诺骨牌才刚刚推倒了第一块。

 

好在是,大部分借款人还是理性的,他们只是希望催收不要逼得太紧太急,给他们一些展期,“用时间换空间”。

 

而催收也不应该太过急功近利,步步紧逼,“如果对方还款意愿强烈,只是确实没钱,就应该给予一些减免和展期”,头部平台的内催负责人丁宇称,好的策略应该是,老赖坚决惩治,有难处的客户细心呵护。

 

可能双方都需要退一步,才能疏解这个矛盾。

 

在美国,有类似“逾期者互助组织”的第三方机构,帮助用户走出债务危机。

 

这个组织会站在中立的角度,成为催收和借款人中间的润滑剂,帮助双方达成可接受的“和解”。

 

而中国的现金贷监管来临之后,双方的矛盾将持续加剧。已有业内人士在考虑,成立中国的“逾期者互助组织”,化解双方矛盾。

“老赖军团”集结,喊着口号集体赖账,现金贷逾期风暴一触即发…

抱着侥幸心理的老哥们,都在等待现金贷的果实,瓜熟蒂落。

 

但天下没有免费的午餐。

 

“监管最好释放一些信号,遏制恶意逾期的行为,防止风险的继续扩大”,刘成义称,如此行业才能度过大劫,不会波及更广。

(应受访者要求,本文部分人名为化名 | 图片来源网络)

“老赖军团”集结,喊着口号集体赖账,现金贷逾期风暴一触即发…

 

刘澄清:不要因为现金贷,就抹杀数字金融在金融改革中的作用|专栏

刘澄清:不要因为现金贷,就抹杀数字金融在金融改革中的作用|专栏

 

文 | 刘澄清

 

“现金贷”监管框架终于落地了。

 

总体来说,政策制定和监管部门12月1日发布的“关于规范整顿现金贷的通知”并没有采取“一刀切”的做法,而是对民间金融在数字技术推动下的实践进行了甄别,肯定了这种“数字微贷”从某种意义上 “满足部分群体正常消费信贷需求方面发挥了一定作用”。

 

“通知”指出了我国特有的“现金贷”特征是“无场景依托、无指定用途、无客户群体限定、无抵押”。但这些特征中,除了第一和第三个特征外,其他两个正好是服务于低收入群体的经典微型信贷的特征。

 

“现金贷”的主力产品是单笔500-1000元超小额纯信用贷款,大多数产品的期限在7天以内,如果能够将其正确引导到数字微贷,甚至数字普惠金融框架内,放贷平台和机构能够遵循财务绩效和社会绩效的双重目标及客户保护原则,则这样的数字微贷探索和实践是非常有意义的。

 

半个世纪以来,全球探索者和先驱试图要破解的微型信贷和微型金融帮助20多亿贫困和低收入群体的难题,今天可能可以通过金融科技的力量,让普罗大众尤其是贫困、低收入群体和小微企业得到普惠金融的阳光雨露,获得方便、快捷、可持续、负担得起的优质金融服务。

 

与传统金融不同的是,在普惠金融框架内,无论是经典微型金融还是数字微型金融,监管的原则应该是让产品和服务及模式得到充分创新和实践后,才出台监管框架。这样,就可能避免将创新和新产品和服务扼杀在摇篮中。这是全球经过半个多世纪的探索和实践得出的对微型金融和普惠金融的监管原则。

 

因此,政策制定者和监管者与实践者及研究者的交流、沟通与对话,对普惠金融体系建设至关重要。如果没有以上三方达成共识,任何单方面的推动或创新和实践都不会成功。无论是国际经验,还是我国20多年实践和经验,都已经证明了这一点。

 

面向普惠金融的重点和难点服务对象,大多数的产品和服务并不是通过正规金融机构设计和提供的,尤其是传统大金融机构在这一领域并没有优势。

 

国际上经典的微型金融机构都是从民间借贷或民间金融获得启发,通过不断的探索和实践,从试错中找到服务这些小微企业、中低收入或贫困群体的商业可持续与社会影响双重目标的模式。今天数字技术推动的普惠金融发展,更需要试错的机会,因此,在扶贫攻坚、推进普惠金融国家战略过程中,没有脚踏实地的实践、学习、再实践、再学习的精神是不切实际的异想天开的做法。

 

撇开“现金贷”产生的一些负面影响,就其产品和服务而言,它本质上属于“数字微贷”的产品和服务范畴,是我国过去20多年微型金融产业没有得到足够重视或没有应有发展的市场催生的结果,更是在金融科技的推动下,面向中低收入群体和弱势群体的一次金融创新和实践。如果引导正确的话,它将大大促进我国微型金融产业的发展。普惠金融是从微型信贷、微型金融发展而来的,没有微型金融产业的健康可持续发展,普惠金融发展将可能成为一句空话。

 

从“通知”中可以看出,监管层还是倾听了实践者及行业专家的呼声和建议,从“现金贷”暴露出的“过度借贷、重复授信、不当催收、奇高利率、侵犯个人隐私等问题”,针对性的进行整顿和规范,防止数字技术条件下负面因素产生的共振与乘数负面影响而产生更大风险。

 

值得可圈可点的是通过这次“现金贷”实践中暴露出的问题,监管层强化了对普惠金融重点服务对象的客户保护的措施。这些监管指引符合国际普惠金融客户保护原则(CPP),包括:

1)设计合适的产品和服务的原则

2)透明报价原则

3)避免过度负债原则

4)公平对待客户原则

5)客户隐私保护原则

6)有效投诉机制原则

从微型金融与普惠金融发展的经验看,政策制定者与监管更应该重视以上关键的客户保护原则和客户教育,规范和引导机构和从业者遵循客户保护原则,发挥市场在资源配置中的主导作用。

 

改革和发展是硬道理。我国数字金融和普惠金融发展已经引起国际的关注。我们的实践和监管及行业发展将影响全球普惠金融的发展。行业,包括政策制定和监管者需要提高监管水平和能力建设。

 

不能出现了一个“现金贷”产品,就对数字金融产品和服务在我们金融改革中的作用和地位抹杀。对待现金贷,不同的群体有不同的解释。这是正常的,但行业政策制定者和监管者及研究者需要有前瞻的眼光和配套政策的引导。

(作者为中国人民大学中国普惠金融研究院研究员)

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暴利时代结束,现金贷突围的三大方向:商品分期、场景分期和助贷

暴利时代结束,现金贷突围的三大方向:商品分期、场景分期和助贷

 

文丨零和

 

周五傍晚,监管突然而至,注定了这是现金贷行业一个难熬的周末。

 

互联网金融风险专项整治工作领导小组办公室、P2P网贷风险专项整治工作领导小组办公室联合印发了《关于规范整顿“现金贷”业务的通知》(下称《通知》)。

 

总结来说,《通知》划出了行业的三大门槛:利率36%以下,牌照和场景。

 

万亿现金贷市场,突然刹车停滞,未来将何去何从?

01 利率

 

《通知》中规定,各类机构以利率和各种费用形式对借款人收取的综合资金成本,应符合最高人民法院关于民间借贷利率的规定,禁止发放或撮合违反法律有关利率规定的贷款。

暴利时代结束,现金贷突围的三大方向:商品分期、场景分期和助贷

这表示,现金贷的利率,必须在年化36%以下,这条红线,不可动摇。

 

利率红线,就完全无法绕过了吗?实际上,方法比问题多得多。

 

“不是完全不能做,还是有方式,来服务这些底层的用户”,某现金贷平台的负责人吴晓君称。

 

比如商品分期。

 

日前,江苏金融办印发《关于促进小额贷款公司持续健康发展的意见》,公开表示支持省内电商设立网络小贷公司。

 

实际上,除了线下场景,电商恐怕是线上最适合分期的场景,同时也是绕过利率的好方式。

 

“超过36%的利率,可以加到商品价格里,或者让供货商贴息,还能双赢”,吴晓君称。

 

而虚拟和非标商品的分期,将成为现金贷的重要转型方向。

 

比如游戏点卡或游戏币,分期购买这些非标产品,价格变得更加不敏感。

 

另外,还有一些平台准备尝试商品和现金相结合的方式。比如,借1000元,利率也在36%之内,但前期可能要先花100元购买商品,才能将钱取出来。

 

这100元,可以是保险产品,也可以是实物商品。

 

“如此就相当于收了100元的砍头息”,吴晓君称。

 

“监管出台后,行业一定会出现很多马甲,让监管看不懂,这样还要持续博弈一两年,但这些马甲,最终也会纳入监管之中“,某监管层人士称。

 

“这些平台恐怕很难做大”,吴晓君认为,因为违背监管意图,难以见于阳光,资本市场也很难认可。

 

绕过利息,实际上有无数种方式,甚至可能诞生诸多完美的模式,但这恐怕就不再是一项事业了,而沦为赚快钱的生意。

02 牌照

《通知》中的第一条原则,就是“未依法取得经营放贷业务资质,任何组织和个人不得经营放贷业务”。

暴利时代结束,现金贷突围的三大方向:商品分期、场景分期和助贷

这表示,没有牌照者,将难以进入这个赛道。

 

目前,全国共批准的213家网络小贷牌照,也面临整顿重组。

 

在这样的背景下,多个现金贷的买家,都报出了上亿的价格,求购牌照,但无一卖家敢出手交易。

 

实际上,除了购买牌照之外,还有很多方式,可以间接获得牌照。

 

比如牌照通道、挂靠、双方持股、成为子公司等等方式,都可以间接获得牌照的使用权。

 

未来,等牌照的整顿和重组结束后,牌照使用权的兜售,将成为一门生意。

 

“但牌照通道生意,也得符合监管,比如我们只能接利率36%之下的合作”,某持牌公司的负责人称,“起码账面上的利率,必须低于36%”。

 

牌照这个硬性门槛,并非完全无法绕过,只是增加了通道费或挂靠的成本。

 

“但是牌照的管理,也会越来越规范,类似挂靠等方式,也会渐渐受到监管”,该监管人士称,就如“金交所”的通道模式被叫停一样。

03 场景

绕过监管,虽然可以短期内安然无恙,但很难长久。

更多的平台,正在思考一个长远的转型方案。

 

在《通知》中,将现金贷定义为:无场景依托、无指定用途、无客户群体限定、无抵押。

 

并且指出,所有贷款发放,必须明确用途,不能发放无指定用途的贷款。

 

这意味着,无场景,无贷款。

 

一些贷款平台,在用户申请贷款后,加了一个环节,询问用户借款用途。

暴利时代结束,现金贷突围的三大方向:商品分期、场景分期和助贷

“完全曲解了监管的意图”,某监管人士称,实际上,监管是想像信用卡一样管理现金贷。

 

在使用信用卡时,需要去消费场景中刷卡,这样就监控了钱的去向和用途。

 

这就是现金贷必须要有场景的原因:需要知道钱的流动。

 

因此,监管也禁止一些特定场景的借款,比如首付贷、股票、期货等投机经营等。

 

如果必须有场景,那就意味着,大额的现金分期都将不可做。

 

对于阿里、京东这些巨头来说,调头很容易,因为他们有电商场景,且利率也在36%之下。

 

但对于一般的现金贷公司来说,又要有线上场景,又要在利率36%之下,这道题目就太难了。

 

“很多现金贷,会重新回到线下的场景分期”,某场景分期的风控负责人严松称。

 

但实际上,过去两年间,场景分期的发展也不乐观,在和场景的磨合中,困难重重。

 

和现金贷的低门槛不同的是,场景分期门槛极高。

 

“要做好深耕行业,苦哈哈的准备,否则很难在场景中活下去”,严松称。

 

另一方面,他们还面临着被银行和持牌消费金融公司收割的命运。

 

“银行和持牌机构设计的金融产品,也开始往底层用户沉”,严松主要到,一些银行推出了“虚拟信用卡”产品,在任何场景中,你一旦有信贷需求,就可以马上开卡使用。

 

这是银行业务下沉、接地气的重要一步棋。

 

而这对互联网金融的“场景分期”玩家来说,无疑是一个坏消息——他们的猎场,闯进了极为强大的对手。

 

如此一片战场,留给现金贷还有多少空间?

 

04 助贷

如此来看,可以短暂靠着商品分期、保险等方式,绕过利率;也可以通过挂靠、通道等方式,曲线获得牌照的使用权,但终究来看,都不是长久之计。

暴利时代结束,现金贷突围的三大方向:商品分期、场景分期和助贷

利率低于36%的大额分期,面临无场景的桎梏;直接转型去做场景分期,这条路又充满了荆棘和坎坷。

 

不论短期来看,还是长久来看,对于现金贷来说,都很难平滑过渡。

 

《通知》出来之后,对于持牌机构来说,是一个百分之百的利好。

 

草莽军被清除,竞争减少,行业走向理性的正轨。

 

“实际上,现金贷的果实,可能会被银行或持牌机构收割”,吴晓君称,这可能是难以回避的命运,和当年校园贷被取缔后,银行重新回来收割战场一样。

 

既然转型太难,很多现金贷公司,开始考虑放弃金融属性,完完全全扮演一个“助贷”角色,帮助银行和持牌机构收割战场。

 

在《通知》中,监管对于“助贷”也有了明确的规定,核心逻辑就是,不要兜底,不要带有金融属性,只提供服务就好。

 

但《通知》中,有一句话扎了所有互联网金融从业者的心:谨慎使用“数据驱动”的风控模型。

 

“实际上,传统金融机构和监管,对于数据驱动的大数据风控,还不太认同”,某接近监管层的知情人士透露,因为这些“高科技”还没有跑完一个经济周期,难以自证完全有效。

 

“这在某种程度上,将互联网金融最引以为豪的部分,给否定了”,吴晓君称。

 

另一方面,《通知》也规定,金融机构的风控业务不可外包。

 

那一直试图给金融机构提供获客和风控服务的助贷模式,未来又将怎么办?

 

“创新和专业,这可能是现金贷最后的两个法宝了”,某监管人士指出,最正确的转型方向,唯有这两条。

 

“需要找到一些新的场景,也需要一些产品创新”,吴晓君也同样认为,一些类似“虚拟信用卡”的产品,可能是一个思考的方向。

 

而专业性,指的是深耕技术。

 

“就现在来看,助贷模式只能先提供获客服务”,吴晓君称,这就是残酷的事实。

 

多位从业者都表示,尽管短期内,传统金融机构和监管还未看到“大数据风控”的价值,但技术和科技在金融的运用,是未来不可逆转的趋势。

 

后期,在获客时就加上一些“用户筛选”,通过时间和深耕,来完善“大数据风控”,并证明其有效性,才能拿回互联网金融的核心优势。

 

时间是最好的良药。

暴利时代结束,现金贷突围的三大方向:商品分期、场景分期和助贷

现金贷会完全退出历史舞台吗?

 

“不会,行业并非一刀切,且留有出口”,多位业内人士称。

 

只是,暴利时代结束,深耕细作加创新,是唯一的两个出口。

(应受访者要求,本文部分人名为化名 | 图片来源网络)

暴利时代结束,现金贷突围的三大方向:商品分期、场景分期和助贷

现金贷强监管出台!现金贷、消费贷,小贷,p2p傻傻分不清?看这篇就好

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01

风口浪尖上的现金贷,终于在监管层面迎来了“大考”。前段时间,在市场上流传着“监管层将暂停批设网络小额贷款公司”的传闻,同时还附上了监管文件。

如果说这还只是传言的话,12月1日,互金风险专项整治工作领导小组办公室正式下发了《关于规范整顿“现金贷”业务的通知》,则让现金贷的监管要求彻底浮出水面。《通知》再次对网络小额贷款做出严格规定,归纳起来主要内容如下:

 

❶ 暂停审批新设立网络小贷公司;已经审批筹建的,暂停批准开业;已经开业的,重新核查业务资质。新的不批,旧的核查,这是监管部门对网络小贷公司进行“一刀切”。

❷ 机构向借款人收取利息,要折算成综合年化利率。那么也就意味着,以后再借现金贷,上面的利率就是折算后的年化利率,是不是高利贷,就一目了然了。

根据最高人民法院的司法解释,年化利率超过36%,超过部分的利息约定无效。现在监管层给划了线,借款就更透明了,名义上做现金贷、实际上是高利贷的平台将无所遁形。

❸ 监管层对于“现金贷”并未做严格定义,只是做了一些描述:具有无场景依托、无指定用途、无客户群体限定、无抵押等特征。 也就是说,未来网络小贷公司开展上述形式的现金贷业务将面临整顿。

 

监管轰轰烈烈,市场人心惶惶。

到了个人用户这里,却没搞清谁被监管了,网络小贷公司与P2P平台(网络借贷平台),“傻傻分不清楚”。 那么什么是网络小贷呢?

02

网络小贷?P2P?

网络小贷的概念,是近几年的新兴概念。在2016年12月上海金融办颁布的《小额贷款公司互联网小额贷款业务专项监管指引(试行)》中,将网络小贷定义为:小额贷款公司主要通过网络平台获取借款客户,综合运用网络平台积累的客户经营、网络消费、网络交易等行为数据、即时场景信息等,分析评定借款客户信用风险,确定授信方式和额度,并在线上完成贷款申请、风险审核、贷款审批、贷款发放和贷款回收等全流程的小额贷款业务。

而P2P,是个人对个人,将小额资金聚集起来,借贷给有资金需求的人,而P2P平台作为网络借贷的信息中介机构,为借款人和出借人实现直接借贷提供信息搜集、信息发布、资信评估、信息交互、借贷撮合等服务。

概念看起来有相似之处,但是比较下来,还是可以总结出较为明显的区别:

 

❶ 网络小贷方面,给你放贷是小额贷款公司,利用的是小贷公司的自有资金,赚取利息;而P2P只是搭建了一个平台,不能放贷,能给你放贷的是平台的出借人或者投资人,平台只是收取其中的手续费。

❷ 网络小贷是地方金融办负责牌照发放和监管,而P2P网贷平台的主要监管主体是银监会和地方金融办,无需牌照但需根据网贷监管指引备案。

❸ 网络小贷是由小贷公司自己承担风险,而P2P是由具体的投资人来承担风险。

 

03

为什么在字面上比较容易分清的概念,却经常被混淆呢?因为在发展过程中,网络小贷和P2P走得太近了,走着走着就形影不离了,开始走向各自的边界,试图跨越一步。

网络小贷想开通P2P平台,并通过为网贷平台输送资产来加速自己资金流转效率。而一些P2P网贷平台,也想要撕掉“信息中介”的标签,转做无牌网络小贷业务。

现在,监管来了,切断了网络小贷向P2P领域越界延伸的可能性,这也就杜绝了网络小贷向P2P蔓延而积累的部分风险。而P2P平台想要越界的路,也被牌照卡死了。

与现金贷产品相对应的,还有一种消费贷产品。原则上,目前小贷和P2P公司都可以从事现金贷业务,但是现在监管层发现了部分现金贷业务具有很大风险隐患,该关的关,该禁的禁,而在消费场景中的消费贷业务还不受影响。

现金贷强监管出台!现金贷、消费贷,小贷,p2p傻傻分不清?看这篇就好

 

也就是说,随着监管层对金融风险的关注,无论是网络小贷还是P2P平台,合规就是生死考,而对于用户来讲,合规的平台选择最重要。

现金贷逃生路:大平台收缩,小平台冲量,“赚一把重回地下”

现金贷逃生路:大平台收缩,小平台冲量,“赚一把重回地下”

文 | 零和

 

监管的一纸通知,让现金贷行业如陷冰窖,大劫将至。

 

网络小贷牌照价格一夜翻倍,最高已叫价到上亿元;而部分资金方强行抽贷,导致一些平台业务量骤停。

 

讽刺的是,大的平台在转型、收缩,而部分小平台,却在一夜之间提高利息、急速冲量,准备“再赚一把就重回地下”。

 

监管的大网撒下,入网的都是大鱼,而冲得最猛、搅浑水的小鱼儿门,反而从缝隙间全部逃走……

01 牌照暴涨

11月21日,《关于立即暂停批设网络小额贷款公司的通知》下发之后,几乎所有人都知道,互联网小贷牌照不再新增。

 

现金贷逃生路:大平台收缩,小平台冲量,“赚一把重回地下”

截至2017年11月22日,全国共批准了213家网络小贷牌照,含已获地方金融办批复未开业的公司。

这些存量牌照,监管会如何处理?

“有牌照的,没有开展业务的,可能会和有业务,无牌照的公司进行兼并重组”,据接近监管的知情人士称。

因为担心牌照被取缔或重组,很多持牌公司,动了卖牌照的想法。

现存牌照一夜间价格暴涨。

“价格从6000万到一个亿不等,目前一共有十来张牌照报出了价格”,牌照中介郭冰称。

有牌照出售方也想到入股方式:出让30%股份,价格6000万,间接出让了牌照的“使用权”。

“但实际上,是有价无市”,郭冰不得不承认,在监管靴子未落下之前,无人敢出手。

据知情人透露,此前,一家小贷公司准备转让牌照,结果被竞争对手举报到省金融办,牌照交易被迫搁浅。

枪口之下,买卖双方直接交易风险太大。

买家担心存量牌照有一天也会被清理,同时也担忧监管不同意转让。

“在下周内,监管可能就会出台文件,让无牌经营的公司在某个时间点前,暂停业务”,该知情人透露。

 

那时,真正的牌照大战才会上演。

02 资金抽贷

监管对行业产生第一波震荡,是资金方开始抽贷,行业面临釜底抽薪的危机。

 

现金贷逃生路:大平台收缩,小平台冲量,“赚一把重回地下”

 

“某城商行抽走了资金,说为了响应政策”,某现金贷公司的资金负责人包俊霞称。

而在此前双方签订的合同里,就有这么一条“强势条款”:资金方可以随时抽回资金。

正在合作的70%的资金方,表示不再新增资金,只消化存量;而正在走审核流程的资金方,全部暂停,“坐等政策”。

这几乎是包俊霞预料的结果,特别是传统金融机构,“他们对政策高度敏感”。

“可以看到一个大的方向,受到银监会监管的相关金融机构,未来可能不敢再给现金贷行业提供资金”,包俊霞称,“让国资的钱处于安全位置,不要流入消费信贷”。

实际上,现金贷90%以上的钱,还是来自P2P。

“很多P2P平台也停了资金,他们担心现金贷的监管来了后,市场动荡,可能会导致理财用户挤兑”,包俊霞称,为了自保,P2P也在防御性收缩。

而另一边,监管也正在对资金合作中的违规现象开始清理,第一刀就是P2P债转。

很多现金贷平台在和P2P平台合作时,为了方便,伪造了一些个人或企业借款,用债权转让的方式,再卖给理财用户。

某头部现金贷公司最近下线了产品,“因为他们P2P债转在其中占的比例比较大,监管盯得紧”,包俊霞称。

03 逾期危机

这波监管可能引发的最大危机,来自借款人的“集体赖账”。

 

现金贷逃生路:大平台收缩,小平台冲量,“赚一把重回地下”

这两天,现金贷平台的风控总监志铭时刻紧盯这还款数据,而不幸的是,逾期曲线开始抬头。

“在政策和媒体的助推之下,借款人会站到道德制高点,开始理直气壮不还钱”,志铭称。

催收人员称,现在已有部分借款人,开始拿“你们是高利贷”为理由拒绝还款。

“现在行业内对监管比较关注,还没有波及到行业外”,志铭认为,随着社会媒体的大范围接入,情况将没有不再乐观。

“不要看现金贷赚钱,如果坏账率翻倍,以前赚的钱,就要全部吐出来”,志铭称。

某P2P资金方透露,他们最近接到现金贷平台的通知:不再需要新的资金,因为下周开始停止放贷。

“缩量或下线产品,就是担心逾期爆发,安全起见,先避其锋芒”,志铭称。

 

确实很多平台在缩量,很多用户反映,他们以前还款后,很快就能重新贷下钱来,“而现在还回去,就贷不出来了”,他们将其称为“被平台套路”了。

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无疑,行业急刹车将如涟漪般,产生连环波动。

因为目前共债群体较多,很多用户借钱是为了“借新还旧”,如果突然借不到钱了,会导致债务危机立即爆发,产生多米诺骨牌效应,加速行业死亡。

“最好的方式,是缓慢刹车,让所有的用户有个过渡,而不是急刹车”,志铭称,但似乎没有人关心行业的生死,大家都力求“自保”。

04 转型求生

行业一边在焦急等待监管的尘埃落定,一边在寻找突围的出口。

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排在行业第一的掌众金服宣布,旗下全线小额现金借款产品综合息费均降至年化36%以下。

 

而头部其他现金贷平台,也早在几个月前,谋求转型。

第一个出口,就是商品分期。

在很多场景中,可以刷信用卡,却无法提现——这样可知道钱的去处,相对更安全。

很多平台参照信用卡的本质,开始尝试和场景相结合。

某现金平台正准备上线一款产品:他们调研后发现,借款人借钱很大一部分用途,是去买游戏点卡。

“我们和游戏公司合作,给他们进行游戏币和游戏点卡的分期”,产品负责人何俊仪称。

游戏币或点卡,都是非标产品,利率和价格方面,相对来说,不再敏感。

商品分期还有更多想象力:虚拟商品,如旅游;标准商品,如3C等等。

“第一利息不再突出,第二,更好控制钱的流向,不会流进黄赌毒”,何俊仪称,这可能是现金贷未来最佳的转型路径。

而第二个出口,就是大额现金分期。

如果小额、短期的“发薪日贷款”(payday loan),主要是服务底部的10%人群,而银行和传统金融机构,服务头部的30%信用卡人群——那么,中间还有60%的中部人群。

这才是未来最大的蓝海。

监管将“3000元”作为一个界限,就是为了区分小额现金贷和大额现金分期。

现金分期在国外,也有一个专业的名词,叫“installment loan”。

几乎所有的头部现金贷公司,都开始往现金分期转型。

“要给好的用户,一个上升通道,不然他就会流失”,何俊仪称,在现金贷用户中,有很多人随着经济状况好转,会变得越来越优质,这时候,你可以给他提供更高的贷款额,更低的利率。

当然,因用户群体从底部,上升到中部,风控、产品、获客都将完全不同——与其说是转型,不如说是重生。

而第三个出口,就是出海。

“大家都在组团去东南亚考察”,何俊仪称,大家几乎都将东南亚视为下一个逃生出口。

但是,在这一轮监管之后,大家都挤去了东南亚,蓝海变成血海,市场红利锐减。

头部的现金贷公司在收缩减量,寻找出口,转型逃生;而行业底部的公司,却在急速冲量,想着“捞一笔就跑,过把瘾就死”。

“监管出来后,很多小平台一夜之间,把利息提高,砍头息收100元的,直接变成了200元,翻了一倍”,何俊仪称。

而很多贷款超市,也发现很多小平台在流量上猛冲,“以前一个注册用户的价格是10块,现在直接我们涨到20多,小平台也要,他们根本不管价格”,一贷款超市的商务人员称。

“监管没有下来之前,猛冲一把啊”,小平台的商务负责人称,他们最近周末、晚上都在加班,领导在办公室贴了一张横幅:

冲刺最后30天,从此有房有车又有钱!

监管下来之后,他们会如何?

“不会有影响啊,我们本来就是从民间高利贷涌到线上的,大不了,再重新回到地下啊”,该商务人员称,他们已做好了随时撤退的准备。

他们有一个“三下策略”:线下、地下、打一下算一下。

监管的网一撒下,真正网住的,是安分的大鱼,而搅浑水的小鱼儿门,却安然逃生……

他们留下一地稀泥,却挥一挥手,不带走一片云彩……

“最早他们瞎搞,将行业拖到泥潭,结果是他们捞完,全身而退”,何俊仪称,好玩家为坏玩家买单,这个结果太讽刺,只会导致恶性循环,“智慧监管应该是守护好玩家,惩治坏玩家”。

 

现金贷逃生路:大平台收缩,小平台冲量,“赚一把重回地下”

 

趣店的股票,在周五再次暴跌24%。而曾经,趣店是资本的宠儿,最高股价冲到35美金——而如今跌至12.22美金,市值蒸发75亿美金。

就在一个月之前,行业都认为,趣店是最大的赢家。

一念天堂,一念地狱。

“金融行业,哪有什么大而不倒,高楼瞬间倾覆”,何俊仪最近终于深刻体会到一句话:金融行业,真的不在乎跑得有多快,而在于跑得有多久。

(应受访者要求,本文人名均为化名|图片来源网络)

现金贷逃生路:大平台收缩,小平台冲量,“赚一把重回地下”

现金贷的牌照江湖:政商掮客横行,疏通关系,报价千万

现金贷的牌照江湖:政商掮客横行,疏通关系,报价千万

 

文 | 零和  洛桑  墨菲

 

11月21日晚,一纸《关于立即暂停批设网络小额贷款公司的通知》刷屏。

 

刚刚上市不久的诸多互金股票,应声下跌,盘前趣店跌30%,拍拍贷、融360、宜人贷盘前均有10%左右跌幅。

 

行业人都将这视为监管的强信号,“一切才刚刚开始”。

 

实际上,在一年前,牌照江湖就已风起云涌,掮客横行,“一张牌照,叫价800到1500万,用于疏通关系”。

 

而牌照被叫停后,掮客们又开始筹划,将牌照变成通道,给现金贷公司挂靠。

 

上有政策,下有对策,牌照江湖几时休?

 

01 牌照叫停

昨天晚上,某现金贷公司通宵达旦,高层紧急会议,开到了凌晨两点。

 

因为监管的一纸通知,让他们心悬高空。

现金贷的牌照江湖:政商掮客横行,疏通关系,报价千万

△ 相应的监管文件

 

通知称:近年来,有些地区陆续批设了网络小额贷款公司或允许小额贷款公司开展网络小额贷款业务,部分机构开展的“现金贷”业务存在较大风险隐患。

 

并要求从11月21日起,全面禁止新增批小额贷款公司。

 

“我们运作了半年的互联网小贷牌照,还有一周即将公示,我们正在筹备开业”,公司的负责人吴新宇称。

 

而这一批和他们一起准备公示的牌照,一共是4家。

 

“最终是放,还是不放?”吴新宇和当地金融办紧急沟通到半夜,未果。

 

吴新宇只差最后的临门一脚,很多公司的牌照也运作到了中后期,但同样难逃胎死腹中的命运。

 

多家现金贷公司的负责人表示,通知太突然,他们此前毫无风声。

 

截止目前,市面上一共批复了254张互联网小贷牌照。“实际正在走流程,即将公示的牌照还有几十张”,吴新宇称。

 

而这次牌照收紧,很多业内人士称来自“趣店风波”。

 

实际上,早在2016年5月和12月,趣店就在江西申请到两张互联网小贷牌照。

 

“是圈内价格最高的,一个10亿,一个9亿”,多位业内人士称。

现金贷的牌照江湖:政商掮客横行,疏通关系,报价千万

△ 趣店两家全资控股的公司持有牌照

 

有意思的是,在今年1月,江西省金融办就发表了关于调整补充《江西省网络小额贷款公司监管指引》有关规定的通知。

 

通知称:之前一部分市、县一味把网络小额贷款公司政策当做招商引资的工具,对牌照的审核过于放松,审批不严,引入的都是互联网金融平台,致使个别经验不规范、涉及校园网贷的互联网金融平台,在我省设立网络小贷公司,在全国造成不利影响。

现金贷的牌照江湖:政商掮客横行,疏通关系,报价千万

“直接点名了校园贷,摆明了这个通知就是针对趣店发的”,某接近监管层的知情人士称:“是因为趣店在江西拿到牌照后,引发了省金融办的不满,迅速要求提高牌照的门槛。”

 

在通知中,直接要求将网络小贷公司的注册资本下限由2亿提高至5亿,并开始严控牌照。

现金贷的牌照江湖:政商掮客横行,疏通关系,报价千万

事件远没到结束之时。

 

此后,趣店上市,卷入更强烈的舆论风暴中,不少媒体提出了“趣店为何能持牌经营”的质疑。

 

“监管层开始规范行业,第一步,就是先停止牌照乱发的现状”,某监管人士称,”这而一切,只是刚刚开始“。

02 牌照江湖

实际上,牌照的地下生意,已悄然运作了一年之久,乱之程度,远超想象。

 

早在2010年,阿里在浙江成立了第一家网络小贷公司,并拿到了相应牌照。

 

就此,互联网小贷牌照登上历史舞台,并在2016年消费金融崛起后,开始了全面爆发,催火了各地的牌照生意。

 

申请牌照需要一些硬性门槛,各地的门槛略有不同。

 

比如:注册资金3个亿以上,注册时间3年以上,资产负债率不高于70%等等指标。

 

而如果股东有上市公司或国资背景,将优先考虑。

现金贷的牌照江湖:政商掮客横行,疏通关系,报价千万

△ 某地区的牌照门槛要求

 

“几乎所有大的现金贷公司,都参与了抢牌照大战”,吴新宇称。

 

刚开始,很多“不懂事”的公司,只是按部就班,按前后顺序排队。

 

结果他们很快就会发现,“这样排一万年,都不可能拿到牌照”。

 

此时,各地涌现了大量的牌照“掮客”。

 

“我们搞定一张牌照的价格,从800万到1500万不等”,牌照掮客全鑫称,而这个钱,就是用来打点各个部门的“疏通费”。

 

“并没有那么容易,金融办的办事员、金融办的领导,分管金融的副市长,这些一个都不能少”,全鑫称。

 

但实际上落到掮客腰包的钱也不少,“居间费200万”。

 

全鑫游走在各个地区部门,已见过相关人员各种“花式”要钱法。

 

“见得最多的,是找自己信赖的人,开一家公司,往里头转钱”,全鑫称,“还有一些谨慎的,直接找一些朋友,去申请牌照的公司上班,以工资和奖金的形式将钱返给对方,这是最安全的,毫无漏洞”。

 

“当然还有一些负责人是不要钱的,他们会要求占这些现金贷公司的股份,最高开价甚至到了10%,这实际上更有远见的做法,因为现金贷利润高,每年的分红都不低”,全鑫称。

 

但全鑫指出,这些掮客中,也有一些“骗子”,想“揩现金贷公司的油”。

 

市面上突然冒出各路人马,都声称能搞定牌照。

 

“我见过不下20个掮客,人人都说关系硬,但根本无法判断”,吴新宇称,因为现金贷行业刚刚兴起,几乎前期没有运作成功的案例。

 

而他们开始变得精明,挑选标准越来越高。

 

“要求先给钱或定金的,这种就不考虑了”,吴新宇称,但他们会同时对接几个掮客,确保“东方不亮西方亮”。

 

牌照江湖一度变成了“拼爹大赛”,“大家都找了人,就看谁的关系硬了”。

 

在今年下半年,风声越发紧,甚至有消息传出,未来行业可能是“持牌经营”,更加剧了牌照大战。

 

“大家都成立了一个政府关系部,实际上就是牌照部门,专门去运作牌照”,吴新宇称。

 

但批复流程长,疏通关系复杂,很多企业等不及,开始动了“买牌照”之心。

 

也有一些牌照动了销售之意,对外报价3000到5000万。

 

“看起来比自己申请要贵很多,但实际算下来,成本相差无几”,吴新宇称。

 

原因是,申请牌照需要注册资金3亿或5亿,需要实缴,从开始注册到开业,有两三个月的时间,“这笔钱,就算走过桥资金,先实缴,再取出来,也需要数千万”,吴新宇算过,和申请的成本相差无几。

 

牌照生意正在红火之时,一切正在运作,正在一路奔来的牌照,随着一纸通知,都被生生切断……

03 各有生路

“我们正在商量购买的牌照,对方称不能再买卖了”,某现金贷公司的牌照负责人称,原因很简单,牌照现在是稀缺资源,未来肯定更贵,奇货可居。

 

另一方面,买方也会犹豫,监管是否会清理“存量牌照”,以后是否还有效,怎么使用,都是一个问题。

 

一些回到了相互观望的起点。

 

但总是“上有政策,下有对策”。

 

牌照掮客们依然没有放弃这片市场。

 

陈思琪其实提前就听到了风声,他本来正在帮一家公司出售牌照,叫价4600万,后来转换思路,“我直接入股持牌的网络小贷公司,占股30%”。

 

他要做通道业务,专门给没有牌照的公司进行挂靠使用。

 

昨天监管通知下来后,他赶紧在朋友圈做了广告。

现金贷的牌照江湖:政商掮客横行,疏通关系,报价千万

陈思琪的收费标准是千分之2.5到千分之5。

 

按照每个月放款1亿来算,最高收取金额是50万。“这对于现金贷公司来说,只是毛毛雨”,陈思琪称。

 

目前,来谈业务的人已“踏破门槛”,可以预见,未来一年内,牌照的挂靠和寻租,将成为最火的生意。

 

而另一方面,一些现金贷公司准备让有牌照的公司入股。

 

“这样也算变相拿到了牌照”,吴新宇称。

04 刚刚开始

虽然是一纸通知,但几乎所有的人都知道,这只是一个开始。

 

就在这则通知流出半天前,也有消息称芝麻信用分和现金贷平台终止合作。

 

昨天上午,某现金贷平台的商务总监刘强突然接到了通知,芝麻信用要停止合作。

 

而被接口被停的,远不止刘强一家,就连头部的大公司,都接到了切断接口的通知。

 

而此前,芝麻信用是现金贷平台的深度盟友,甚至成为很多初创平台的重要放款指标。

 

“很多平台将芝麻信用作为第一道风控门槛”,刘强称,因为价格便宜,“芝麻信用官方价格是查询一次4分钱,其他数据公司查询一次5毛到1块”。

 

在芝麻信用官网上,注明金融行业合作方需要提供相应的资质文件。

现金贷的牌照江湖:政商掮客横行,疏通关系,报价千万

△ 芝麻信用官网,显示的可准入的行业及资质证明文件

 

“准入标准已于上周一更新,硬性要求是持牌机构”,芝麻信用的客服人员称,“比如消费金融机构,必须是银行、持牌机构才能接入芝麻信用”。

 

而且“在制度上一视同仁,会不定期抽查以前接入的企业,对于没有资质的企业会终止服务”。

 

芝麻信用将步步排查,直至将所有“非正规军”清洗出局。

 

“很大原因,是和监管保持步调”,多位业内人士猜测芝麻信用分“划清界限”的用意。

 

而就在这个消息出来不久后,就有大数据公司声称,可以“借道”——大数据公司可以先接芝麻信用分,再给对方提供二次接口。

 

“但芝麻信用会定期抽查,一旦被发现,就会终止合作”,刘强称,合作也没那么容易。

 

现金贷行业几乎感觉到各种压力的逼近,一些都是风雨欲来的征兆。

 

近期,微信公众号封停多个贷款超市,部分银行暂停第三方支付代扣服务,应用商城对贷款app审核变严格……

 

而诸多数据接口和风控产品也纷纷停用。

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△ 某家上市公司发出的关停通知

但故事还没有结束。

 

昨日晚上,盘前趣店跌30%,收盘时变成跌3.83%,而刚上市的拍拍贷收盘时下跌14.01%,融360下跌10.81%。

 

“昨天晚上简直是血腥一夜,一片血红”,行业从业者称。

 

股票飘红,人人自危,这是一个行业的风雨飘摇夜……

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行业未来的命运会如何?

 

从P2P到校园贷,从大数据行业整治到ICO叫停,我们对这一幕,已经不再陌生,他们似乎都在运行着相同的轨迹。

 

野蛮生长之后,就是行业的洗牌与重塑。

 

但也未必是坏事,提高门槛,挡住居心不良和急功近利的闯入者,也许才可“行业自净”……

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宜信和拍拍贷背后的神秘引路人,他的模式全球风靡,为何在中国水土不服?

宜信和拍拍贷背后的神秘引路人,他的模式全球风靡,为何在中国水土不服?

文 | 晨曦

 

曾经有一位老人,推动了中国互联网金融的萌芽。

 

宜人贷的唐宁,拍拍贷的张俊,都曾表示自己步入互联网金融,来自这位老人的启发。

 

这位老人就是穆罕默德·尤努斯,他因开创“格莱珉银行”模式,被授予了诺贝尔和平奖。

 

而这个模式,被100个国家复制,全球出现200多个试点。

 

但格莱珉模式落地中国后,大多失败,只有寥寥几个项目得以存活。

 

格莱珉模式的核心“5户联保”:“一个人不还,其他人帮忙出谋划策”;而在中国,直接变成了“一个人不还钱,一个小组都不还”。

 

全球热捧的格莱珉模式,为何偏偏在中国受挫?

01 穷人的银行

“当你将高大的树种,种植到贫穷的土地上,你得到的就只能是盆栽,种子没有问题,你需要改变的,是土壤”,2006年12月10日,穆罕默德·尤努斯穿着一身素淡的孟加拉国服装,站在了诺贝尔和平奖的领奖台上。

宜信和拍拍贷背后的神秘引路人,他的模式全球风靡,为何在中国水土不服?

他创造了“格莱珉银行”模式,被誉为“穷人的银行”(Bank for poor)。

 

在孟加拉语中,“格莱珉”意为“乡村的”,这个银行的成立,源于一起偶然事件。

 

1976年,在孟加拉一个叫乔布拉的村庄,尤努斯遇到了一个叫贝格姆的贫困妇女。

 

她正在编竹凳。

 

为了生产,贝格姆要先从放高利贷的手中,借22美分买原材料的竹子,编制成凳子后,再把凳子以24美分的价格,卖给放高利贷的。

 

她一天只能挣约2美分。

 

高利贷商人算得很精,给的钱只够贝格姆勉强活下去。

 

而在乔布拉村,这样的人有42个,他们跌入贫穷泥沼中,难以逃脱。

 

这个事实让尤努斯很震惊。

 

其实,只要贝格姆能低成本获得买竹子的钱,然后自己去市场上卖凳子,这个无止境的剥削循环,就可以彻底打破。

 

尤努斯就此开始了他的小额信贷试验:贷款期为一年,年利息10%,每周偿还一次。

 

这个模式最为创新的一点,是组成了一个“五户联保”同盟:申请人组成五人小组,组员背景相似。

 

“成员可以相互监督,相互帮助”,尤努斯称,同盟也有严苛的惩罚制度:如果一个组员不还款,其他组员在几年里也将无法获得贷款。

 

这个模式加入了连带机制,充分利用了人际压力。

 

有趣的是,尤努斯发现,借钱给妇女,她们更有意愿投入生产,比借钱给男人,更容易改变他们的生活。

 

“穷人可以比富人更诚信”,尤努斯观察到,这个模式慢慢走通,有人即使因为天灾等原因一时没还上钱,情况好转时,总会还上。

 

1983年,格莱珉银行正式作为一家独立银行成立,并迅速发展壮大。根据资料,目前这家银行在孟加拉有2200个分行,坏账率只有2%。

 

作为它的创始人,尤努斯被称为“穷人的银行家”。

 

此后,这一模式开始从孟加拉国起飞,在全球落地开花。

 

截止2015年4月,格莱珉模式已被马来西亚、菲律宾、印度、美国、挪威等100多个国家复制,出现了200多个项目。

 

这个模式对中国的影响,比我们想象中要深远得多。

 

1997年,唐宁结识了尤努斯,并深入孟加拉国,考察这种“小额贷款”模式,不久之后,唐宁回国,创办了“宜信”。

 

2006年,3个年轻小伙在前一个项目“菠萝网”后折戟后,在办公室中抱团取暖,前路难明。

 

此时他们看到了尤努斯获奖的消息,觉得小额信贷是个好方向,就凑了10万元,创办了“拍拍贷”。

 

而如今,这两个中国互联网金融最早的前行者,都已成功赴美上市。

 

某种意义上说,这位来自孟加拉国的老人,启迪了中国互联网金融的觉醒。

 

然而,真正的格莱珉银行模式在中国,却走得磕磕绊绊,一路艰难……

 

02 中国实践

1993年,格莱珉模式漂洋过海而来。

 

学者杜晓山、茅于轼等人,是最早的尝试者。他们分别建立了四川松潘格莱珉公司,河北涞水“扶贫经济合作社”。

 

但经营数月之后,前者被关停,后者直接交由中国扶贫基金会下属的中和农信项目管理有限公司(以下简称中和农信)管理。

 

迄今为止,格莱珉银行模式已进入中国24年,曾经有过无数尝试者。

 

“目前只有6个较成功的项目,除众所周知的中和农信、惠民信贷外,还有赤峰韶乌达妇女可持续发展协会、河南兰考扶贫资金互助社、和河北易县扶贫经济合作社存活”,中国供销集团合作金融部副经理解辞称。

 

“从引进到弃用,格莱珉模式在我们平台只存活了三个月。”某平台高管吴曦对一本财经坦言。

 

在全球有200多试点的格莱珉模式,为何偏偏在中国水土不服?

 

“伪贷、欠债不还的现象实在太多了。”吴曦称。

 

他发现,部分意识薄弱的农民经常被“有心人”利用。“一些人为了借钱,就去凑5个人,把亲戚朋友直接骗到贷款处签字,然后将所有的贷款拿走”,吴曦称。

 

最夸张的是,本来是格莱珉精髓的“五户联保”,在某些地区,完全失效。

 

“小组的一个人不还钱了,其他的人都不还了”,吴曦坦言。

 

“所有的村民都会觉得,凭什么别人借的钱,要我去还?但事实是,这些在培训的时候就已讲清楚了,彼此之间需要相互担保,可一旦其中有人出现逾期,其他人就不认账了”,吴曦称。

 

格莱珉模式的核心理念是:相互帮助,相互牵制;而在中国农村,盛行的是“个人自扫门前雪”的逻辑,两个理念背道而驰。

 

而如今已比较成功的中和农信,在2008年探索模式的早期,中国南方小组也屡屡出现骗贷现象。

 

中和农信总经理刘冬文之后分析原因,可能是因为南方地区,人多地少,利益竞争比较激烈。

 

“邻里关系并不融洽,村民很难自发形成小组。即便强行拉拢在一起,彼此帮助的可能性也比较小”,刘冬文称。

 

村民相互勾结之外,内外还有勾结——公司的信贷员有时也会参与其中。

 

“如果基层员工叛变,平台被骗贷的几率为百分之百”,刘冬文称。

 

“从目前发生的逾期来看,绝大部分是由于员工的违规操作造成的”,中和农信副总经理陈殿左称,防范基层信贷员道德风险才是重中之重。

 

为此,中和农信设置了一些措施,用来增强信贷员的“黏性”。

 

“为他们提供五险一金,工资保底,绩效上不封顶。”陈殿左称,需要给信贷员提供体面的工作和较高收入;同时发现作弊,小则开除,大则追究刑事责任。

 

中国农村土壤复杂而特殊,落地这一模式的第一步,需要先“战人性”、“反欺诈”。

03 制度掣肘

即便排除了骗贷情况,格莱珉银行模式要想在中国成功落地,还有许多硬性门槛。

 

“只针对贫困的山村地区、资金小额分散、借款人为妇女,任何一个条件发生改变,都可能失败”,宁夏贷CEO王治强总结了几点经验。

 

首先是,格莱珉模式更适合极度贫困的山区,生活在贫困线以下的穷人——穷人中最穷的人。

 

在尚未创建格莱珉银行模式之前,尤努斯就已对这一限制因素有所察觉。

 

他甚至认为这样的区分还不够细致,在此基础上,他还常以地区、职业、宗教、种族背景、性别、年龄等等做更细的分类,从而辨别到底谁才是真正需要帮助的穷人。

 

曾有机构试图离开山区,在经济较发达的“平原区”进行试点,很快便以失败告终。

 

实际上,较富裕的农村地区,更适合借贷灵活的个贷。

 

而第二个核心要素,是超低成本的资金。

 

实际上,尤努斯创办格莱珉模式,带有极为鲜明的公益性质,而出发点,也不是为了盈利。

 

正因此,他得到了孟加拉最大两家银行的支持,也获得过福特基金会和国际农业开发基金的外部支持。

 

无可回避的是,中国大部分项目,并非以“公益”“深耕”的方式进入,而是急功近利,因此,他们很难找到“低成本资金”。

 

“很多项目都因为没有固定的融资渠道、低成本的资金而倒闭了”,吴曦称,金融机构对这种“穷人模式”,并不太感冒。

 

而另一方面,格莱珉模式尚未在中国被广泛承认,并证明成功。

 

“银行等传统金融机构,并不太愿意给他们提供资金”,一位业内人士表示。

 

“而这个模式如果没有资金渠道、政府支持,将很难存活”,王治强坦言。

 

反观现在做得还不错的中和农信,因为前身是“中国扶贫基金会”,早期得到了政府和资金方的支持。

 

同时,中和农信已通过发行ABS的方式,低成本获得了数十亿资金。

 

一个国外模式,并不能直接照搬,需要进行本土化改造。中和农信也并非在一成不变地复制格莱珉模式。

 

“我们学习的只是格莱珉模式的理念”,刘冬文解释称,各国的国情大不相同,需要因地制宜。

 

比如说,中和农信设计了一套防止内外勾结的内控体系。

 

而惠民信贷也在授人以渔,不仅为借款人提供金融服务,还为他们培训种植技能。

宜信和拍拍贷背后的神秘引路人,他的模式全球风靡,为何在中国水土不服?

被一百多个国家复制,在中国却只有寥寥几个项目得以存活,这实在让人觉得遗憾。

 

作为农业大国,我国的农村依然有自己特色的土壤和习性。

 

只有深耕细作,因地制宜,才能让这一模式真正在中国落地。

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